Anlage-Simulator

Direktinvestment vs. Hebelprodukte (CFD, Warrant, Knock-Out, Mini-Future, Faktor, Optionen) im Vergleich. Lehrmodell mit simuliertem Kursverlauf — keine Pricing-Engine, keine Anlageberatung.

Basiswert (Aktie) Modell-Startwert: 100.00 € · Beispiel — echter Kurs nur für angemeldete Mitglieder

Zielkurs in 30 Tagen

110.00 € (+10,00%)

Anlagehorizont (Tage)

30 Tage

Eingesetztes Kapital (€)

1,500.00 €

Realistische Kursschwankungen einrechnen

Erweiterte Parameter (Hebel, Theta, Zinsen, Vola, Strike)

Margin-Hebel

Margin-Zinssatz (% p. a.)

5,50%

CFD-Hebel

ESMA-Retail-Cap für Einzelaktien: max. 5x (20 % Initial-Margin).

CFD-Finanzierung (% p. a.)

6,00%

Auf das volle Notional (Hebel × Kapital). Stop-Out bei Equity unter 50 % der Initial-Margin.

Risiko-Freier Zins (% p. a.)

2,50%

Default 2,5 % (DE-Tagesgeld-Top-Niveau). Aktueller US-T-Bills-Bezugswert zum Vergleich: 3,79%.

Warrant-Hebel (Long & Short)

Warrant-Theta (% v. Kurs/Tag)

0,50%

Knock-Out-Hebel

Knock-Out-Barriere (€)

80.00 € (−20,00%)

Mini-Future-Hebel

4.2x

Mini-Future-Stop-Loss (€)

80.00 € (−20,00%)

Faktor-Zertifikat-Hebel

Implizite Volatilität (% p. a.)

25,00%

Wirkt auf Faktor-Zertifikat (Vola-Drag) und Call-Optionsprämie.

Options-Strike Call/Put (€)

100.00 € (0,00%)

Delta (BS-abgeleitet): Call … / Put …

Delta-Ziel (Call)

Eingesetztes Kapital: **1,500.00 €** — maximaler Verlust pro Anlageform ist auf diesen Betrag begrenzt.
Anlageform	Endwert	Gewinn/Verlust
Direktinvestment (1:1)	1,650.00 €	+150,00 €
Tages-/Festgeld (risikofrei)	1,503.08 €	+3,08 €
Margin (Hebel 2)	1,793.22 €	+293,22 €
CFD Long (Hebel 5)	2,213.01 €	+713,01 €
CFD Short (Hebel 5)	749.58 €	-750,42 €
Warrant Long (Hebel 5)	2,025.00 €	+525,00 €
Warrant Short (Hebel 5)	525.00 €	-975,00 €
Knock-Out (Hebel 5)	2,250.00 €	+750,00 €
Mini-Future (Hebel 4.2)	2,130.00 €	+630,00 €
Faktor-Zertifikat (Hebel 4)	2,114.14 €	+614,14 €
Call-Option (Strike 100)	5,062.44 €	+3.562,44 €
Put-Option (Strike 100)	1.64 €	-1.498,36 €

Tabellen-Zahlen aktualisieren sich live beim Verschieben der Slider. Im Diagramm einzelne Linien per Klick auf die Legende ein-/ausblendbar.

Tooltip auf einer Linie zeigt pro Tag den Brutto-Anteil + Kosten (Theta, Margin-Zinsen, CFD-Finanzierung, Vola-Drag).

Educational model — not investment advice, not a pricing engine. The comparison shown here of direct investment, margin, CFD long/short, warrant, knock-out, mini future, factor certificate, and call and put options serves solely to illustrate how these mechanisms work (leverage, theta decay, vol drag, barrier touch, financing costs, margin close-out). Leveraged products are complex financial instruments and can lead to a total loss of the capital invested, in the case of knock-outs potentially within minutes. The underlying's starting price comes from real market data; all model parameters (leverage, theta, implied volatility, knock-out barrier, strike, financing rate) can be freely chosen. Where parameters are pre-filled from the derivatives search, the figures of a specific certificate serve only as starting values for the educational model — this is not a recommendation or promotion of that product, and the simulation does not reflect its actual pricing. Option premiums are calculated using Black-Scholes; factor certificates use day-accurate compounding along the simulated path. Real bid/ask spreads, issuer margins, and slippage are not included.